Mercado de fármacos oncológicos muestra fuerte crecimiento a pesar del vencimiento de patentes y el cambio hacia nuevas modalidades

Se proyecta que el gasto global en medicamentos contra el cáncer alcance los 467 mil millones de dólares para 2030, con un crecimiento a una tasa anual compuesta del 9-12%, tras alcanzar los 291 mil millones de dólares en 2025. Este crecimiento significativo en el mayor sector terapéutico de la industria biofarmacéutica global está impulsado por modalidades farmacéuticas innovadoras, pero enfrenta obstáculos debido a la próxima expiración de patentes de varias terapias principales.

La expansión del mercado ha sido sólida, con un gasto en medicamentos contra el cáncer que creció un promedio del 13,4% anual entre 2021 y 2025. En cuanto a la innovación de productos, 235 fármacos oncológicos se han lanzado en la última década, 143 en los últimos cinco años, y se esperan más de 120 en los próximos cinco años. Sin embargo, se anticipa una desaceleración del crecimiento a partir de 2027, a medida que fármacos clave pierdan su exclusividad. En el lado de las moléculas pequeñas, Ibrance (palbociclib) de Pfizer para cáncer de mama, Xtandi (enzalutamida) de Pfizer/Astellas para cáncer de próstata, y Lynparza (olaparib) de AstraZeneca/Merck & Co. para varios tumores perderán la protección de patente en 2027.

En el lado de los biológicos, los inhibidores de PD-1 Keytruda (pembrolizumab) de Merck & Co. y Opdivo (nivolumab) de Bristol-Myers Squibb, que combinados representaron el 10% del gasto oncológico global en 2025, se espera que enfrenten competencia de biosimilares a partir de 2028, con el impacto más significativo en el crecimiento ocurriendo en 2029. Este menor crecimiento por las pérdidas de exclusividad será compensado por la adopción continua de nuevas modalidades, incluyendo conjugados de anticuerpos-fármaco (ADCs), anticuerpos biespecíficos, y terapias celulares y génicas. Se espera que estos nuevos tratamientos representen casi el 20% del gasto oncológico en 2030, frente al 10% en 2025 y el 4% en 2020.

El cambio también se refleja en la investigación y desarrollo, donde las nuevas modalidades representaron colectivamente el 33% de los ensayos clínicos oncológicos en 2025, triplicando la cuota del 11% en 2016. Dentro de los ensayos en tumores sólidos, los anticuerpos multiespecíficos representaron el 10% de los inicios de ensayos clínicos en 2025, los ADCs monoespecíficos el 15%, y las terapias celulares y génicas el 6%. Una categoría emergente de ADCs multiespecíficos (generalmente biespecíficos), aunque representan una pequeña cuota del 2%, ha mostrado un crecimiento acelerado, aumentando de 3 a 33 inicios de ensayos clínicos en los últimos cinco años. A pesar de estos cambios, los antagonistas de PD-L1 y los inhibidores de quinasas todavía mantienen cuotas significativas pero en declive, cayendo cada uno del 19% de los inicios de ensayos oncológicos en 2016 al 9% en 2025.

Una tendencia importante que influye en la investigación y desarrollo oncológica es el papel creciente de China, con empresas con sede en China representando el 39% de los inicios de ensayos oncológicos globales. Esta tubería de innovación incluye nuevas terapias que apuntan a mecanismos específicos. Por ejemplo, los degradadores de proteínas se identifican como un tema clave para redefinir la diana terapéutica oncológica en 2026, con candidatos como BGB-16673 de BeOne Medicines y mezigdomide de Bristol-Myers Squibb avanzando.

Más allá de la oncología, la industria farmacéutica en general está presenciando una inversión e innovación significativas. El desarrollo de fármacos best-sellers en múltiples áreas terapéuticas se destaca con 11 fármacos identificados por su potencial para transformar los paradigmas de tratamiento y alcanzar el estatus de best-seller para 2031. Esto incluye nuevos enfoques para enfermedades metabólicas con fármacos como orforglipron y retatrutide de Eli Lilly, que buscan reinventar el tratamiento de la pérdida de peso con mecanismos orales y de nueva generación. El mercado global de medicamentos contra la obesidad en sí mismo está proyectado para alcanzar los 150 mil millones de dólares para 2035. Mientras tanto, el ecosistema de innovación de la industria está moldeado por un grupo diverso de figuras e inversores influyentes cuyas actividades se cruzan con el desarrollo, fabricación y acceso a medicamentos, como se refleja en un análisis que identifica a 28 milmillonarios con vínculos al sector oncológico y un patrimonio neto combinado que supera los 162 mil millones de dólares.