MiniMed completa su OPV por 538 millones de dólares mientras avanza la separación de Medtronic
MiniMed completó su OPV por 538 millones de dólares en el marco de su separación de Medtronic, con acciones que comenzaron a cotizar en el Nasdaq. Medtronic presentó a la FDA la bomba de insulina de nueva generación MiniMed Flex y reportó un aumento interanual del 14,8% en los ingresos de su negocio de Diabetes. Se espera que la separación total se complete para finales del año natural 2026.
MiniMed ha completado su oferta pública inicial (OPI), recaudando aproximadamente 538 millones de dólares en ingresos netos, mientras progresa su separación de la empresa matriz Medtronic. Las acciones de la compañía de tecnología para la diabetes comenzaron a cotizar en el Nasdaq bajo el símbolo MMED, mientras que Medtronic confirmó que la separación se mantiene en curso para su finalización para finales del año natural 2026.
La OPI se fijó en 20 dólares por acción, con una oferta de 28 millones de acciones ordinarias por un monto de 560 millones de dólares. Los ingresos netos totalizaron aproximadamente 538 millones de dólares después de deducir descuentos de suscripción, comisiones y gastos estimados de la oferta. MiniMed retuvo 309 millones de dólares de los ingresos netos y dispone de aproximadamente 350 millones de dólares en efectivo. La empresa planea utilizar el efectivo para fines corporativos generales y para reembolsar deudas interempresas adeudadas a Medtronic. Como resultado de la OPI, Medtronic posee actualmente aproximadamente el 90,03% de las acciones ordinarias en circulación.
La separación se anunció en mayo de 2025, con Medtronic pronosticando su finalización en un plazo de 18 meses. Durante la llamada de resultados del tercer trimestre, el director financiero declaró que la separación planificada se mantiene en curso y se espera que se complete para finales del año natural 2026. La vía preferida sigue siendo un proceso de dos pasos, una OPI seguida de una escisión. En conexión con la separación, MiniMed firmó un acuerdo de fusión el 5 de marzo para avanzar. El tamaño de la junta directiva de la empresa se aumentó de uno a nueve miembros, con Kevin E. Lofton nombrado presidente y Que Dallara como directora ejecutiva.
Durante el tercer trimestre, Medtronic presentó a la FDA la bomba de insulina de nueva generación MiniMed Flex. La bomba MiniMed Flex (serie 8) es más pequeña que la MiniMed 780G de la generación anterior, lo que permite una colocación más discreta mientras utiliza los mismos reservorios y conjuntos de infusión. Funcionará con los sensores Simplera Sync e Instinct. Medtronic también comenzó un estudio pivotal en EE. UU. para Vivera, su algoritmo de tercera generación para la administración automatizada de insulina, y sigue previsto que presente a la FDA su sistema de bomba parche MiniMed Fit para el próximo otoño.
El negocio de Diabetes de Medtronic registró ingresos por 796 millones de dólares, marcando un aumento interanual del 14,8%. La fortaleza de dos dígitos en los mercados internacionales impulsó el negocio, que también vio aceleración en EE. UU. gracias a impulsores como los sensores Simplera Sync e Instinct fabricados por Abbott, ambos lanzados en diciembre. MiniMed cuenta con un equipo de más de 8.000 empleados a nivel mundial y anteriormente aportó el 8% de los ingresos anuales de Medtronic y el 4% del beneficio operativo por segmentos de la empresa en el año fiscal 2025.
La empresa confirmó despidos de 81 empleados a medida que toma forma la separación, declarando que quiere asegurar la estructura, capacidades y escala adecuadas para que el negocio tenga éxito. También lanzó recientemente dispositivos integrados de administración de insulina con el sensor Instinct fabricado por Abbott.